無利息性預金

利息を支払わない顧客の銀行口座は、銀行にとって非常に収益性が高く、低コストの資金調達源として機能する。

無利息性預金とは、利息を一切支払わない当座預金または決済性口座に預けられた顧客資金である。これらの預金は、商業銀行が確保できる最も価値が高く、最も低コストの資金調達源を表している。というのも、銀行はこれらの資金を保有・運用する権利に対して、預金者に何も支払わないからである。 投資家にとって、銀行の総預金構成に占める無利息性預金の割合は、顧客基盤の強さと顧客ロイヤルティを示す主要な指標である。金利が上昇すると、こうした預金の比率が高い銀行は、全体の資金調達コストを低く抑えることができ、純金利マージンを維持または拡大できる。これは、通常は主要な事業取引関係に結び付いている中核的な決済性口座を維持するために、預金金利を引き上げる必要がないためである。 顧客がこれらの資金を高利回り普通預金、マネー・マーケット・ファンド、その他の有利子の代替手段へ移し始めると、銀行の資金調達コストは上昇する。預金移行として知られるこの現象は、収益性を圧迫し得る。投資家は金融引き締めサイクル中にこの指標を注視し、銀行が低コストの資金基盤をどれだけ防御できるかを評価する。

銀行Aの総預金は1,000億ドルです。このうち、350億ドルは0％の利息を支払う法人当座預金口座に保有されており、残りの650億ドルは利息付きの普通預金口座および定期預金にあります。無利息預金の割合は、350億ドル ÷ 1,000億ドル = 総預金基盤の35％と計算されます。